Il nome della galleria «Milliony Arlekina, deriva dalla traduzione russa di Les Millions d’Arlequin, un balletto francese che richiama non solo all’immaginario della maschera veneziana, ma anche alla grande truffa orchestrata dal personaggio di Arlecchino».
Emerge dunque la volontà dei fondatori di analizzare il contesto artistico contemporaneo in un tentativo di canzonare le regole del mercato artistico, mettendo in luce i suoi aspetti più singolari.